6619 ダブル・スコープ 今後の投資戦略について

6619　ダブル・スコープ

前々から気になっている銘柄。「リチウムイオン電池セパレーター（メンブレンフィルム）の専業メーカー。韓国で生産。EV車向け拡大、世界販売。」と、テーマ性ありあり。（遅いか・・・）

チャートはこんな感じ↓

長期の月足チャートはようやく下落が終わり、ヨコヨコしてきた感じ。

2021/11/15大幅下方修正も、下髭付けてプラ転。トップラインの伸び・テーマ性が好感されているか。

2018/08/09下方修正と共に出した中計では、次のとおり数値目標を置いていた。

2021.12期の売上・利益共に完全に未達となる見込み。コロナにより計画が狂ったという見方もできるだろうが、いずれにしても、だが将来的にはそう遠くない将来で100億程度の利益を出す可能性はあると考えて良いか。

なお、メンブレンフィルムは水・エネルギー・医療とテーマ性があり、これらへの展開があれば材料視される可能性はある。今はそのような具体的な動きは無さそう。

投資戦略：

営業利益の下方修正については、工場の承認の遅れ・輸送コストの一時的な増加ということで、この会社の将来のストーリーに影響を及ぼすものではない。

経常利益を未定としたことは気持ちが悪いが、「子会社が発行した転換社債型新株予約権のオプション評価額などを現時点で見積もることが困難である」ということで、本業の事業環境には概ね影響がないと考えて良いか。

ただ、「当連結会計年度末において外部評価機関で行われ、業績に反映されることとなります。」とあり、4Qでは大幅な最終赤字決算が見込まれる。

一方、この会社はガイダンスは比較的強気で出してくるので、本決算前に仕込みたい気持ちもある。

⇒月足レベルでの上抜けに失敗し、再度下落に転じるようであれば、本決算前に仕込む。このままスルスルと上がるようであれば、短期で順張りで上昇を取る。